18日，山東鋼鐵集團有限公司(下稱“山鋼”)發布公告稱，擬發行2012年度第一期短期融資券，計劃發行額為60億元；還宣布發行18億元3年期中期票據，用于償還銀行貸款和補充流動資金。

與此同時，“壓縮鋼鐵產能1000萬噸以上，企業數量將由21家驟減至五六家”的山東鋼鐵業淘汰落后產能計劃也成為業內關注的焦點。在鋼鐵行業整體低迷的情況下，山鋼的整合大旗正舞得風生水起。

19日，經濟導報記者赴青島鋼鐵控股集團有限責任公司(下稱“青鋼”)采訪，潔凈的工廠外墻，草坪、綠樹點綴的廠區給人留下深刻印象。不過，這個有著50多年歷史的老廠區將逐漸隱退，膠南市董家口臨港產業區將成為青鋼的新家，這正是山東鋼鐵業整合升級的一個縮影。

淘汰落后產能

“盡管行情不好，但對于淘汰落后產能來說，弱市可能更容易執行，”21日，“我的鋼鐵網”濟南辦事處主任李吉民對導報記者表示，“與之前行情較好、鋼鐵企業賺錢相比，在行業整體低迷的情況下推行淘汰落后產能，阻力可能更小一些。現在很多鋼鐵企業都在虧損，此時淘汰虧損的產能，企業還是愿意的。”

導報記者查閱《山東鋼鐵集團有限公司2012年度第一期中期票據募集說明書》(下稱《說明書》)發現，山鋼同樣受到鋼鐵“弱市”的影響。2012年上半年，山鋼在實現576.27億元營業收入之時，卻出現了14.85億元的巨額虧損。而在2011年，其完成了20.5億元的凈利潤。對于此次發行中期票據募集的18億元資金，山鋼表示，將用于償還銀行貸款和補充運營資金。此外，導報記者查閱《說明書》還注意到，山鋼未來3年擬建項目總投資達683.11億元。

“面對行業低迷、同行業和同質化競爭加劇，青鋼通過自主創新、結構優化和精細管理方面找出路。”青鋼董事長王君庭告訴導報記者，上半年噸材成本比去年實際降低200.21元，共降低成本總額2.678億元。

根據省政府最新發布的《山東省鋼鐵產業淘汰壓縮落后產能實施方案》(下稱《方案》)，作為全國惟一鋼鐵產業結構試點省份，山東在“十二五”期間將壓縮鋼鐵產能1000萬噸以上，企業數量將由21家驟減至五六家。

弱市“消阻”

對于山鋼重組事宜，李吉民則表示，這已經是“板上釘釘”的事情。按照今年2月山東省政府公布的《關于貫徹落實山東省鋼鐵產業結構調整試點方案的實施意見》，“到2013年，山鋼完成對日照鋼鐵、青鋼的實質性重組。”顯然，山鋼重組將與山東鋼鐵業淘汰落后產能同步展開，在當前鋼鐵行業整體下滑的條件下，上述兩項任務都有可能提速。

導報記者注意到，根據山東鋼鐵產業結構調整試點工作安排，“十二五”期間，山東沿海鋼鐵產能比重將提高到43%以上，鋼鐵冶煉企業數量由目前的21家減少到5至6家，高檔產品比例達到30%以上。

除了在淘汰落后產能上將有所作為，山鋼在下一步重組上也顯得頗有信心。其明確表示，“目前公司正在積極推動鋼鐵主業整合、調整產品結構，力圖提高整體競爭力，這將對公司的盈利水平提升起到積極的作用。”

對于難于下口的“硬骨頭”——日鋼，“弱市”行情似乎讓山鋼有了更大的機會。導報記者注意到，8月，日鋼第一次在債券市場上有所動作：準備啟動60億元債券項目，力爭在今年10月底之前完成交易商協會注冊，隨后根據市場情況和公司資金需求情況擇機發行。這似乎意味著，一直在業內盈利較強的日鋼也開始準備過冬了。

升級搬遷

作為山鋼整合的重要一環，青鋼搬遷同樣引人關注。據了解，9月底，關于青鋼整體搬遷的環境影響公眾參與聽證會已經舉行，下一步，環保部門的審查也將展開。

“青鋼搬遷是青島市整體發展的戰略要求和規劃發展要求，是青鋼人企盼多年的事情。”王君庭對青鋼的搬遷充滿期待，青鋼搬遷轉型之后，可以提高產品的檔次質量和企業的發展水平，有利于更好地提升企業經營能力，在成本、產品等各方面都會提高企業的競爭力。

按照規劃，青鋼搬遷后，將在膠南董家口建鋼材深加工生產區，作為日照鋼鐵精品基地的高檔板材深加工專業化生產區，全部生產高檔涂鍍層薄板和船舶及海洋工程所需板材的加工配送。

青鋼目前90%的產品為高端產品，從2007年至今，已經培育了兩個“細分市場占有率第一”的拳頭產品。搬遷則是在此基礎上進行更大程度的升級，而這也是將青鋼作為高端鋼材加工基地的重要原因。

“青鋼在搬遷過程中會將技術進一步升級。目前，青鋼90%都是高效高質高端品種鋼。搬遷之后，400萬噸產能將全部成為高端產品。”在青鋼集團副總工程師、技術中心副主任劉澄的指引下，導報記者看到，簾線鋼、胎圈鋼絲鋼和焊接用鋼盤條等多個青鋼的優勢產品已經在庫房中擺放整齊，等待外運。

重組與減產的難題

山東是我國鋼鐵大省，現已形成煉鋼綜合產能6307萬噸，居全國第三位。按照《方案》，2015年前，山東全省淘汰煉鐵產能2111萬噸、煉鋼產能2257萬噸。以產能最大的日鋼、濟鋼、萊鋼三大鋼廠淘汰的產能最多。

細分計算，2011年濟鋼煉鐵877萬噸，粗鋼834萬噸，鋼材862萬噸；萊鋼生鐵1448.8萬噸，粗鋼1411.2萬噸，鋼材1415.9萬噸。以此為基數，濟鋼煉鋼產能將控制在500萬噸左右，萊鋼粗鋼產量在1000萬噸左右。如果加上重組后青鋼和日鋼的產能，山鋼2015年鋼鐵存量產能約在2100萬－2500萬噸之間。

顯然，此次日鋼淘汰產能的壓力要大得多，僅煉鐵產能一項，未來3年內，日鋼將被壓縮710萬噸產能。日照市政府將負責組織日鋼淘汰壓縮相關產能方案及分年度計劃。而這并不容易，日鋼現在是國內第二大民營鋼鐵企業。日鋼官方信息顯示，2011年，日鋼產鋼1203萬噸，產材1190萬噸，實現銷售收入581億元，實現利稅63.7億元，上繳稅金39.2億元。

導報記者從相關部門了解到，青鋼搬遷與日照精品鋼基地項目的申請報告都已上報國家發改委，項目進展處于關鍵時期。

（關鍵詞：山東鋼鐵集團 短期融資券 銀行貸款）